Orizzonte temporale
10 anni
Benchmark
100% MSCI Japan Total Return EUR Hedged
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Azionario Giappone a cambio coperto - Classe A

Orizzonte temporale
10 anni
Benchmark
100% MSCI Japan Total Return EUR Hedged
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Categoria

Azionario Pacifico

indice di Profilo di rischio

rischio basso
rischio alto
1
2
3
4
5
6
7

Aggiornato al 13/09/2023

Andamento del Fondo Interno

 

I seguenti dati sono aggiornati al 30/06/2023

Inizio collocamento 25.07.2020
Patrimonio del fondo Euro 50.334.291
Duration -

 

Le scelte di gestione del mese

Scelte gestionali

A fine maggio è stato ridotto Baillie Gifford WW Japanese Fund per incrementare JPMorgan Japan e T Rowe Price Japanese Equity.A fine mese, analizzando la composizione dei Fondi sottostanti, a livello settoriale il Fondo risulta in sovrappeso su comunicazioni, beni di consumo discrezionali, beni di consumo di base e materie prime, mentre sono in sottopeso immobiliare, cura della persona e aziende di pubblica utilità.A livello di capitalizzazione di mercato, si mantiene una moderata sovraesposizione ad aziende a bassa e media capitalizzazione.Lo scenario di riferimento si compone di crescita economica in rallentamento, ma ancora positiva, e inflazione in calo, ma tutt'ora ben sopra il livello obiettivo delle Banche Centrali. La Federal Reserve e la Banca Centrale Europea completeranno l’azione di restrizione monetaria, ad un ritmo presumibilmente rallentato in considerazione delle tensioni che avevano riguardato il settore bancario. In tale contesto l’attenzione degli investitori si sta spostando dall'inflazione all'entità del rallentamento economico. Pertanto, si mantiene prudenza nelle decisioni di investimento per i prossimi mesi e un costante monitoraggio sui mercati.

 

Performance

L’allocazione settoriale nel corso di maggio ha fornito un contributo negativo alla performance del Fondo, principalmente per via del sovrappeso sulle comunicazioni e sui beni di consumo di base, ed anche il sovrappeso su aziende a bassa e media capitalizzazione ha detratto valore dalla performance.Nel periodo, lo stile "value" ha registrato una performance inferiore rispetto allo stile "growth". Contribuzione alla performance mista a livello di singoli OICR.

 

Oneri

Commissioni di gestione Fondo 1,90%
Commissione di Performance* 20% Overperformance
TER 2022 2,63%

 

* Le modalità di calcolo sono descritte all'interno delle Condizioni Contrattuali

Performance e rendimenti

Rendimento medio del Fondo Interno e del Benchmark

Rendimento Fondo Benchmark
Rendimento ultimi 12 mesi 21,95% 23,18%
Rendimento medio annuo composto ultimi 3 anni - 15,35%
Rendimento medio annuo composto ultimi 5 anni - 8,06%

Rendimento annuo del Fondo Interno e del Benchmark

Portafoglio

Composizione del portafoglio

Asset Class

Az. Giappone 78,55%
Az. Altre Specializzazioni 21,36%
Liquidità 0,09%

I principali strumenti in portafoglio

EURIZON FUND SUSTAINABLE JAPAN- 21,36%
NOMURA FUNDS IRELAND PUBLIC LI- 16,28%
INVESCO JAPANESE EQUITY ADVANT- 14,25%
IMGP JAPAN OPPORTUNITIES- 12,96%
GOLDMAN SACHS FUNDS SICAV GO- 12,15%
JPMORGAN FUNDS JAPAN EQUITY- 8,03%
BAILLIE GIFFORD WORLDWIDE JAPA- 6,03%
T ROWE PRICE FUNDS SICAV JAP- 5,85%
WISDOMTREE JAPAN EQUITY UCITS- 1,52%
FIDELITY FUNDS JAPAN VALUE F- 1,47%
Liquidità 0,09%

I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.