Orizzonte temporale
10 anni
Benchmark
100% MSCI AC Asia Pacific Ex Japan Total Return in Euro
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Azionario Pacifico Ex Giappone - Classe B

Orizzonte temporale
10 anni
Benchmark
100% MSCI AC Asia Pacific Ex Japan Total Return in Euro
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Categoria

Azionario Pacifico

indice di Profilo di rischio

rischio basso
rischio alto
1
2
3
4
5
6
7

Aggiornato al 01/12/2021

Andamento del Fondo Interno

 

I seguenti dati sono aggiornati al 30/09/2021

Inizio collocamento 25.07.2020
Patrimonio del fondo Euro 555.725
Duration -

 

Le scelte di gestione del mese

Scelte gestionali

Nel corso di settembre è stato aumentato il peso dei Fondi attivi che investono nell’area Asia Pacifico, ridimensionando l’esposizione via ETF all’area emergente asiatica e proporzionalmente alla Cina, anche domestica. A livello geografico i mercati emergenti asiatici permangono in deciso sottopeso. Il mercato cinese (ADR compresi) è neutrale, come i mercati dell’area del Pacifico. In sovrappeso Hong Kong, mentre i principali sottopesi restano Taiwan ed India. A livello settoriale il portafoglio è in sovrappeso sui settori tecnologico e industriale. I principali sottopesi sono invece sui settori finanziario e della cura della persona, mentre il posizionamento è neutrale su energia e materie prime.

 

Performance

Nel mese di settembre il Fondo ha registrato una performance negativa, ma superiore rispetto al benchmark.A livello di allocazione geografica l’esposizione al mercato cinese domestico, meno toccato dalle nuove regolamentazioni introdotte dal governo centrale, ha sovraperformato, mentre il sottopeso sull’India ha detratto valore: Indonesia, India e Cina domestica hanno infatti fatto registrare risultati positivi (anche l’Australia ha sovraperformato l’area emergente nel complesso). L’allocazione settoriale non ha avuto un grande apporto: la tecnologia e gli industriali, entrambi in sovrappeso nel Fondo, hanno sottoperformato insieme ai consumi discrezionali, alle comunicazioni e alle materie prime, mentre energia ed consumi di base hanno sovraperformato. Positivo nel complesso il contributo di stock picking da parte dei gestori attivi in portafoglio, in particolare per quelli più esposti al mercato cinese.

 

Oneri

Commissioni di gestione Fondo 1,60%
Commissione di Performance* 20% Overperformance
TER 2020 2,40%

 

* Le modalità di calcolo sono descritte all'interno delle Condizioni Contrattuali

Performance e rendimenti

Rendimento medio del Fondo Interno e del Benchmark

Rendimento Fondo Benchmark
Rendimento ultimi 12 mesi 17,52% 18,60%
Rendimento medio annuo composto ultimi 3 anni - 9,81%
Rendimento medio annuo composto ultimi 5 anni - 8,91%

Rendimento annuo del Fondo Interno e del Benchmark

Portafoglio

Composizione del portafoglio

Asset Class

Az. Pacifico 77,11%
Az. Altre Specializzazioni 9,22%
Az. Paesi Emergenti 6,89%
Az. Internazionale 6,78%

I principali strumenti in portafoglio

JPMORGAN FUNDS JPM ASIA PACI- 15,24%
EURIZON FUND ASIAN EQUITY OPPO- 12,43%
NINETY ONE GLOBAL STRATEGY FUN- 10,46%
ISHARES MSCI AUSTRALIA UCITS E- 10,24%
FEDERATED HERMES ASIA EX JAPAN- 8,71%
VONTOBEL FUND MTX SUSTAINABL- 8,63%
INVESCO FUNDS INVESCO ASIAN EQ- 8,40%
SCHRODER ISF ASIAN OPPORTUNITI- 6,42%
T ROWE PRICE FUNDS SICAV ASI- 6,35%
PINEBRIDGE ASIA EX JAPAN SMALL- 4,86%
LYXOR MSCI AC ASIA PACIFIC EX- 3,87%
VONTOBEL FUND ASIA PACIFIC E- 2,80%
EURIZON FUND EQUITY CHINA A- 1,58%
Liquidità 0,00%

I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.