Orizzonte temporale
6 anni
Benchmark
100% JPMorgan EMU Government Bond Index in Euro
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Obbligazionario Euro - Classe B

Orizzonte temporale
6 anni
Benchmark
100% JPMorgan EMU Government Bond Index in Euro
Gestore
Eurizon Capital S.A.

Categoria

Obbligazionario Puro Euro Governativo medio/lungo termine

indice di Profilo di rischio

rischio basso
rischio alto
1
2
3
4
5
6
7

Aggiornato al 14/04/2021

Andamento del Fondo Interno

 

I seguenti dati sono aggiornati al 28/02/2021

Strategia del fondo

Inizio collocamento 25.07.2020
Patrimonio del fondo Euro 4.054.680
Duration -

 

Le scelte di gestione del mese

Scelte gestionali

Nel mese di febbraio è stata aggiustata tatticamente l'esposizione alla componente obbligazionaria governativa italiana, dapprima riducendo, quindi aumentando il peso dei fondi Eurizon Fund Bond Italy LT ed Eurizon Fund Bond Italy MT, a scapito dei fondi Epsilon Eurobond ed Eurizon Fund Bond EUR LT. Verso fine mese è stata aperta una posizione sulla componente inflation-linked, acquistando il fondo Eurizon Fund Bond IL. Mantenuto il sovrappeso sugli emittenti periferici, in particolaresi sull' Italia, che nel periodo è stato incrementato. La durata media finanziaria è leggermente inferiore a quella del benchmark. Mantenuta anche un’allocazione marginale alla componente obbligazionaria a spread, per il tramite di un fondo di tipo Aggregate.

 

Performance

Hanno contribuito positivamente alla performance l'allocazione geografica sovrappesata sugli emittenti periferici (in particolare sull’Italia) e la durata media finanziaria leggermente inferiore a quella del benchmark. L’allocazione alla componente obbligazionaria a spread (per il tramite di fondi con benchmark Aggregate, caratterizzati da una duration inferiore) ha anch’essa avuto un apporto di performance positivo.

Oneri

Commissioni di gestione Fondo 1,07%
Commissione di Performance* 20% Overperformance
TER 2020 Non disponibile

 

* Le modalità di calcolo sono descritte all'interno delle Condizioni Contrattuali

Performance e rendimenti

Rendimento medio del Fondo Interno e del Benchmark

Rendimento Fondo Benchmark
Rendimento ultimi 12 mesi - -0,06%
Rendimento medio annuo composto ultimi 3 anni - 3,33%
Rendimento medio annuo composto ultimi 5 anni - 2,15%

Rendimento annuo del Fondo Interno e del Benchmark

Portafoglio

Composizione del portafoglio

Asset Class

Obbl. Euro 86,72%
Obbl. Corporate IG 6,92%
Flessibile 4,24%
Obbl. Dollaro 1,51%
Liquidità 0,61%

I principali strumenti in portafoglio

Generali Investments SICAV- Euro Bonds 18,08%
DWS INVEST EURO GOV BONDS- 14,85%
EURIZON STARS FUND EURO BD I 13,31%
BLUEBAY INVESTMENT GRADE EURO- 12,09%
BNP PARIBAS FUNDS EURO GOVERNM- 11,77%
PICTET FUND EUR GOVT BOND I 9,58%
EURIZON FUND BOND ITALY LONG- 7,04%
MORGAN STANLEY INVESTMENT FUND- 6,92%
EURIZON FUND BOND AGGREGATE EU- 4,24%
EURIZON FUND BOND ITALY MEDI- 1,51%
Liquidità 0,61%

I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.

Categoria

Obbligazionario Puro Euro Governativo medio/lungo termine

indice di Profilo di rischio

rischio basso
rischio alto
1
2
3
4
5
6
7